“Нафтогаз” завершив виплати за умовами реструктуризації євробондів / Нафтогаз
“Нафтогаз” успішно здійснив виплати узгоджених відсотків та винагороди стосовно реструктуризації двох випусків єврооблігацій, емітованих через Kondor Finance. Йдеться про облігації обсягом 600 млн євро з терміном погашення у липні 2026 року та облігації на 500 млн доларів, які мали бути погашені у листопаді 2028 року. Обидва випуски були реструктуризовані, з новими термінами погашення у 2032 та 2033 роках відповідно.
Цю інформацію поширило видання Delo.ua, посилаючись на повідомлення “Інтерфакс-Україна”.
Після включення частини відсотків до основного боргу, нова сума невиплаченої основної заборгованості за єврооблігаціями 2026 року тепер становить 704,5 млн євро. Щодо доларових єврооблігацій 2028 року, то сума становить 592,3 млн доларів.
Згідно з умовами реструктуризації, 80% від нарахованих, але невиплачених відсотків за єврооблігаціями 2026 року підлягали погашенню грошовими коштами. Решта 20% цього випуску, а також усі нараховані відсотки за єврооблігаціями 2028 року, були капіталізовані.
Власникам єврооблігацій також було передбачено компенсацію за згоду на реструктуризацію:
- 1% від номінальної вартості — для власників єврооблігацій 2026 року;
- 0,5% — для власників єврооблігацій 2028 року;
- додатково 0,25% — для ad hoc комітету, який представляв інтереси власників приблизно 40% облігацій.
Переважна більшість інвесторів висловилася на підтримку реструктуризації. Щодо єврооблігацій 2026 року, кворум склав 97,02% від загальної кількості облігацій, а за зміни проголосували 99,43% присутніх на зборах. Для єврооблігацій 2028 року відповідні показники сягнули 94,67% та 99,7%.
Нові єврооблігації в євро з терміном погашення у 2032 році планують погашати поетапно. Перший транш становитиме 6%, або 41,7 млн євро, і його виплата запланована на 15 січня 2027 року. Другий транш — 7,5%, або 52,1 млн євро, запланований на 15 липня 2027 року. Надалі передбачені рівні піврічні виплати, починаючи з 15 липня 2029 року.
Для доларових єврооблігацій з терміном погашення у 2033 році графік передбачає виплати по 17,5% щорічно з 15 липня 2030 року до 15 січня 2032 року, а також по 15% — 15 липня 2032 року та 15 січня 2033 року.
Ставка купону за обома випусками була збільшена до 8,95% річних. До проведення реструктуризації ставка за єврооблігаціями 2026 року становила 7,125%, а за єврооблігаціями 2028 року — 7,625%.
Водночас, протягом перших трьох купонних виплат “Нафтогаз” матиме змогу покривати 6% відсотків грошовими коштами, а решту 2,95% — шляхом випуску додаткових облігацій. Під час четвертої виплати, 15 липня 2028 року, це співвідношення зміниться: 6,5% будуть сплачені грошима, а 2,45% — новими облігаціями. Після цього всі купонні платежі компанія повинна здійснювати грошовими коштами.
Умови також включають положення, що нададуть “Нафтогазу” можливість залучати позики від міжнародних фінансових інституцій та державних банків.
Серед нових умов також варто відзначити заборону на виплату дивідендів до повного погашення єврооблігацій, за винятком випадків, коли компанія зобов’язана це зробити згідно з українським законодавством.
До моменту погашення єврооблігацій “Нафтогаз” також зобов’язаний постійно підтримувати рейтинг щонайменше від одного рейтингового агентства. Крім того, компанія має розглянути можливість спрямування коштів, присуджених за арбітражним рішенням у спорі проти РФ, на виплату євробондів.
Додатково зазначимо, що “Нафтогаз” успішно провів реструктуризацію двох випусків євро- і доларових облігацій на загальну суму приблизно 1,2 млрд євро. Цю ініціативу підтримали понад 90% власників цінних паперів кожної серії.